प्रॉफ़िट कैलकुलेटर: पेआउट, एक्सपेक्टेड वैल्यू और ब्रेक-ईवन विन रेट

ऊपर का कैलकुलेटर तीन सवालों का जवाब देता है: जीतने पर एक ट्रेड कितना देता है, किसी दिए गए विन रेट पर ट्रेडों की एक सीरीज़ औसतन कितनी क़ीमत की है, और सिर्फ़ ब्रेक-ईवन के लिए आपको कितना विन रेट चाहिए। फ़ॉर्मूले सरल हैं, और उन्हें जानना किसी एक नतीजे से ज़्यादा उपयोगी है।

एक ट्रेड: जीत, हार या टाई

स्टेक S और पेआउट प्रतिशत P वाले ट्रेड के लिए (P ट्रेड खोलने से पहले दिखाया जाता है और खुलने के बाद फ़िक्स हो जाता है):

• जीत: मुनाफ़ा = S × P। आपको S + S × P वापस मिलता है।
• हार: नतीजा = −S। आप स्टेक खोते हैं, उससे ज़्यादा कभी नहीं।
• टाई (एक्सपायरी पर कीमत एंट्री कीमत के बराबर): नतीजा = 0, स्टेक लौटा दिया जाता है।

उदाहरण: 85% पेआउट पर $20 का स्टेक। जीत $17 जोड़ती है, हार $20 की पड़ती है, टाई $20 लौटा देती है।

असमानता पर ध्यान दें। जीत हमेशा हार से छोटी होती है, क्योंकि Sky Trade पर पेआउट 20% से 94% के बीच होते हैं — हमेशा 100% से कम।

किसी विन रेट पर एक्सपेक्टेड वैल्यू

अगर आप ट्रेडों का W हिस्सा जीतते हैं (टाई को छोड़कर, जिनकी क़ीमत 0 है), तो प्रति ट्रेड औसत नतीजा है:

EV = W × S × P − (1 − W) × S

$10 के स्टेक और 85% पेआउट के साथ उदाहरण:

• 55% विन रेट पर: 0.55 × 8.50 − 0.45 × 10 = 4.675 − 4.50 = +$0.175 प्रति ट्रेड।
• 52% विन रेट पर: 0.52 × 8.50 − 0.48 × 10 = 4.42 − 4.80 = −$0.38 प्रति ट्रेड।
• 50% पर (सिक्का उछालना): 0.50 × 8.50 − 0.50 × 10 = −$0.75 प्रति ट्रेड।

ये कई ट्रेडों के औसत हैं, पूर्वानुमान नहीं। कोई भी असली क्रम इनके आसपास झूलेगा, कभी-कभी बहुत ज़्यादा। और विन रेट ही असली मुश्किल है: कैलकुलेटर में 55% डालना आसान है, उसे हासिल करना नहीं।

ब्रेक-ईवन विन रेट

EV को शून्य रखें और W निकालें:

ब्रेक-ईवन W = 1 / (1 + P)

ब्रेक-ईवन रेट से नीचे आप औसतन पैसा गँवाते हैं, स्टेक का आकार चाहे जो हो। इसीलिए बेतरतीब ट्रेडिंग — 50% विन रेट — 100% से कम किसी भी पेआउट पर समय के साथ घाटे में जाती है। और जानने के लिए ब्रेक-ईवन विन रेट और एक्सपेक्टेड वैल्यू प्रविष्टियाँ देखें।

नतीजे का समझदारी से इस्तेमाल

कैलकुलेटर में पॉज़िटिव EV सिर्फ़ इतना कहता है: “अगर यह विन रेट असली और स्थिर होता, तो औसत यह होता।” कुछ दर्जन ट्रेडों पर मापे गए विन रेट ज़्यादातर शोर होते हैं। पहले एक बड़ा सैंपल दर्ज करें — चाहें तो डेमो खाते पर — और स्टेक अपने बैलेंस के मुक़ाबले छोटे रखें; इसमें रिस्क कैलकुलेटर मदद करता है।