Máy tính lợi nhuận: tỷ lệ lợi nhuận, giá trị kỳ vọng và tỷ lệ thắng hòa vốn

Máy tính phía trên trả lời ba câu hỏi: một giao dịch trả bao nhiêu nếu thắng, một chuỗi giao dịch có giá trị trung bình bao nhiêu ở một tỷ lệ thắng nhất định, và bạn cần tỷ lệ thắng bao nhiêu chỉ để hòa vốn. Các công thức rất đơn giản, và hiểu chúng hữu ích hơn bất kỳ kết quả riêng lẻ nào.

Một giao dịch: thắng, thua hoặc hòa

Với một giao dịch có số tiền S và tỷ lệ lợi nhuận P (hiển thị trước khi bạn mở giao dịch và được cố định khi đã mở):

• Thắng: lãi = S × P. Bạn nhận lại S + S × P.
• Thua: kết quả = −S. Bạn mất số tiền giao dịch, không bao giờ hơn.
• Hòa (giá lúc hết hạn bằng giá vào lệnh): kết quả = 0, số tiền giao dịch được hoàn lại.

Ví dụ: số tiền $20 với tỷ lệ lợi nhuận 85%. Thắng được thêm $17, thua mất $20, hòa được trả lại $20.

Hãy chú ý sự bất cân xứng. Khoản thắng luôn nhỏ hơn khoản thua, vì tỷ lệ lợi nhuận trên Sky Trade nằm trong khoảng 20% đến 94% — luôn dưới 100%.

Giá trị kỳ vọng ở một tỷ lệ thắng nhất định

Nếu bạn thắng một tỷ lệ W số giao dịch (bỏ qua các lần hòa, vốn có giá trị 0), kết quả trung bình mỗi giao dịch là:

EV = W × S × P − (1 − W) × S

Ví dụ với số tiền $10 và tỷ lệ lợi nhuận 85%:

• Với tỷ lệ thắng 55%: 0,55 × 8,50 − 0,45 × 10 = 4,675 − 4,50 = +$0,175 mỗi giao dịch.
• Với tỷ lệ thắng 52%: 0,52 × 8,50 − 0,48 × 10 = 4,42 − 4,80 = −$0,38 mỗi giao dịch.
• Với 50% (tung đồng xu): 0,50 × 8,50 − 0,50 × 10 = −$0,75 mỗi giao dịch.

Đây là giá trị trung bình qua nhiều giao dịch, không phải dự báo. Mọi chuỗi giao dịch thực sẽ dao động quanh chúng, đôi khi rất mạnh. Và tỷ lệ thắng mới là phần khó: nhập 55% vào máy tính thì dễ, đạt được nó thì không.

Tỷ lệ thắng hòa vốn

Đặt EV bằng 0 và giải theo W:

W hòa vốn = 1 / (1 + P)

Dưới mức hòa vốn, tính trung bình bạn thua lỗ bất kể số tiền giao dịch lớn hay nhỏ. Đó là lý do giao dịch ngẫu nhiên — tỷ lệ thắng 50% — thua lỗ theo thời gian ở bất kỳ tỷ lệ lợi nhuận nào dưới 100%. Xem thêm các mục tỷ lệ thắng hòa vốn và giá trị kỳ vọng.

Dùng kết quả một cách hợp lý

EV dương trong máy tính chỉ nói rằng "nếu tỷ lệ thắng này là thật và ổn định, đây là mức trung bình". Tỷ lệ thắng đo trên vài chục giao dịch phần lớn là nhiễu. Hãy ghi lại một mẫu lớn trước — trên tài khoản demo nếu muốn — và giữ số tiền giao dịch nhỏ so với số dư; máy tính rủi ro giúp bạn làm điều đó.