Đường xuyên và mây đen che phủ: giải thích quy tắc 50%

Đường xuyên (piercing line) và mây đen che phủ (dark cloud cover) là các mô hình đảo chiều hai nến được xây dựng quanh một phép đo duy nhất: cây nến thứ hai đẩy ngược vào cây nến thứ nhất sâu đến đâu. Đường xuyên hình thành sau một đợt giảm và đóng cửa trên điểm giữa thân nến giảm trước đó. Mây đen che phủ hình thành sau một đợt tăng và đóng cửa dưới điểm giữa thân nến tăng trước đó. Trên thang đo "việc giành quyền kiểm soát thuyết phục đến đâu", chúng nằm giữa harami yếu ớt và mô hình nhấn chìm trọn vẹn.

Đường xuyên

Sau một đợt giảm:

1. Một cây nến giảm dài.
2. Một cây nến tăng, theo định nghĩa kinh điển, mở cửa dưới đáy của cây nến thứ nhất (khoảng trống giảm), rồi tăng lên và đóng cửa trên điểm giữa thân của cây nến thứ nhất, nhưng không vượt qua giá mở cửa của nó.

Ý tưởng là: bên bán bắt đầu khoảng thời gian thứ hai với quyền kiểm soát hoàn toàn, thậm chí mở cửa thấp hơn, nhưng bên mua đã gỡ lại hơn một nửa mức giảm của khoảng thời gian trước. Mục từ đường xuyên trong từ điển có phiên bản ngắn gọn.

Mây đen che phủ

Sau một đợt tăng, hình ảnh phản chiếu:

1. Một cây nến tăng dài.
2. Một cây nến giảm mở cửa trên đỉnh của cây nến thứ nhất, rồi giảm xuống và đóng cửa dưới điểm giữa thân thứ nhất, nhưng không thấp hơn giá mở cửa của nó.

Một "đám mây đen" phủ lên phần tăng trước đó. Xem thêm mục mây đen che phủ trong từ điển.

Quy tắc xuyên qua 50%

Điểm giữa là thứ phân biệt các mô hình này với nhiễu thông thường:

• Nếu cây nến thứ hai chỉ đóng cửa hơi lấn vào thân thứ nhất, mô hình yếu và nhiều trader bỏ qua nó.
• Nếu nó đóng cửa vượt qua điểm giữa, mô hình hợp lệ.
• Nếu nó đóng cửa vượt qua giá mở cửa của cây nến thứ nhất, bao trùm toàn bộ thân, thì đó không còn là đường xuyên hay mây đen che phủ mà là mô hình nhấn chìm.

Tính điểm giữa rất đơn giản: (giá mở cửa + giá đóng cửa) / 2 của cây nến thứ nhất.

Điều gì xảy ra khi không có khoảng trống

Các mô hình này được mô tả cho thị trường chứng khoán, nơi khoảng trống qua đêm lúc mở cửa là chuyện thường ngày. Trong forex, vốn giao dịch liên tục vào các ngày trong tuần, và trong các chuỗi OTC có tick suốt ngày đêm, cây nến thứ hai gần như luôn mở cửa bằng hoặc sát giá đóng cửa trước đó. Khoảng trống giá thực sự hiếm gặp, ngoại trừ lúc mở cửa sau cuối tuần.

Khi không có khoảng trống, mô hình thay đổi tính chất. Trong phiên bản kinh điển, cây nến thứ hai phải đảo ngược một khoảng trống rồi giành lại một nửa thân trước đó, việc đòi hỏi lực thực sự. Trong thị trường liên tục, nó chỉ cần lấy lại một nửa thân trước đó tính từ nơi thân đó kết thúc. Đó là sự kiện phổ biến hơn nhiều. Trader dùng các mô hình này trong forex thường chấp nhận phiên bản không có khoảng trống nhưng bù lại bằng cách đòi hỏi bối cảnh: một mức giá rõ ràng, một nhịp di chuyển kéo dài trước đó, và một lần đóng cửa dứt khoát vượt qua điểm giữa.

Một ví dụ cụ thể

USD/CHF trên khung M15 tăng trong một giờ lên 0,88400, mức mà giá đã quay đầu giảm hai lần trong tuần này. Cây nến tăng cuối cùng mở cửa 0,88250 và đóng cửa 0,88400. Điểm giữa của nó là 0,88325.

Cây nến tiếp theo mở cửa 0,88400, thoáng đẩy lên 0,88420, rồi giảm và đóng cửa ở 0,88310. Mức này nằm dưới điểm giữa (0,88325) và trên giá mở cửa của cây nến thứ nhất (0,88250). Mây đen che phủ tại kháng cự, ở dạng không có khoảng trống.

Trader sẽ quan sát điều tiếp theo. Nếu cây nến kế tiếp đóng cửa dưới 0,88250, ý tưởng giảm được củng cố. Nếu giá hồi phục trở lại trên 0,88420, đỉnh của mô hình, đám mây đã tan và đợt tăng có thể tiếp diễn.

Một biến thể của thất bại: cây nến thứ hai đóng cửa ở 0,88330, ngay trên điểm giữa. Về mặt kỹ thuật, chưa hẳn là mây đen che phủ. Làm tròn nó thành "gần đủ rồi" chính là cách người ta bắt đầu thấy mô hình ở khắp nơi.

Độ tin cậy và tín hiệu sai

• Theo định nghĩa, các mô hình này yếu hơn mô hình nhấn chìm, vì việc giành quyền kiểm soát chỉ là một phần.
• Khi không có khoảng trống, chúng xuất hiện thường xuyên hơn nhiều so với ở thị trường gốc.
• Trong xu hướng mạnh, một cây nến điều chỉnh sâu thường chỉ là một nhịp điều chỉnh.
• Chúng cần một nhịp di chuyển trước đó. Hai cây nến như vậy bên trong vùng đi ngang có rất ít ý nghĩa.

Thời gian hết hạn ngắn và OTC

Trên biểu đồ S5–M1, một cây nến lấy lại một nửa cây trước đó phổ biến đến mức mô hình mất gần hết ý nghĩa. Với thời gian hết hạn ngắn, nhiều trader tìm nó trên M5 hoặc M15 tại các mức hỗ trợ và kháng cự rõ ràng.

Trên các công cụ OTC của Sky Trade, giá do máy chủ của Sky Trade tạo ra và không đi theo bất kỳ thị trường thực nào. Mô hình khiến bước giá tiếp theo không thể dự đoán, nên các mô hình này ở đó chỉ là sự trùng hợp giữa hai cây nến ngẫu nhiên.

Cách dùng trong terminal Sky Trade

Trên biểu đồ Nến, hãy đặt một mức ngang tại điểm giữa của cây nến thứ nhất ngay khi nó đóng cửa; khi đó bạn có thể thấy ngay cây nến thứ hai có vượt qua nó hay không. Chỉ đánh giá những cây nến đã đóng cửa, nhờ bộ đếm thời gian nến.