Mum formasyonları

Marubozu ve topaç: tam gövdeli kararlılık ile küçük gövdeli şüphe

Marubozu ve topaç mumları nedir, gövdenin aralığa oranı kararlılığı ya da kararsızlığı nasıl gösterir ve ikisinin de bir anlam taşıması neden bağlama bağlıdır.

Yazar Sky Trade editör ekibiGüncellendi 5 Kasım 20264 dk okuma

Marubozu ve topaç aynı ölçeğin zıt uçlarında yer alır. Marubozu neredeyse tamamen gövdeden oluşur, fitili çok azdır ya da hiç yoktur: dönemi açılıştan kapanışa kadar tek bir taraf kontrol etmiştir. Topacın ise küçük bir gövdesi ve iki tarafında fitilleri vardır: fiyat bir o yana bir bu yana gitmiş ama başladığı yere yakın bitmiştir. İkisi de tam sinyaller değil, yapı taşlarıdır ve onları iyi okumak tek bir orana dayanır: gövde büyüklüğünün toplam aralığa oranı.

Gövde-aralık oranı

Her mumun bir toplam aralığı (en yüksek eksi en düşük) ve bir gövdesi (açılış ile kapanış arasındaki mesafe) vardır. Bu oran çok şey anlatır:

Gövdenin aralıktaki payı	Tipik adı	Ne düşündürür
Yaklaşık %90 veya üzeri	Marubozu	Güçlü tek taraflı kontrol
Kabaca %50–80	Sıradan güçlü mum	Bir miktar karşı itişle birlikte net yön
Kabaca %15–35	Topaç	Kararsızlık, iki taraf da aktif
Yaklaşık %10'un altı	Doji	Açılış ve kapanış neredeyse eşit

Sınırlar birer gelenektir; farklı yazarlar onları farklı çizer. Önemli olan kesin sayılar değil, yelpazenin kendisidir.

Marubozu

"Marubozu" Japoncada kabaca "tıraşlı" ya da "kel" anlamına gelir: fitilleri tıraşlanmış bir mum.

Yükseliş marubozusu en düşüğünde ya da ona yakın açılır ve en yükseğinde ya da ona yakın kapanır. Alıcılar dönemin tamamında kontroldeydi.
Düşüş marubozusu en yükseğinde ya da ona yakın açılır ve en düşüğünde ya da ona yakın kapanır.

Bazı trader'lar "açılış marubozusu"nu (açılış tarafında fitil yok) "kapanış marubozusu"ndan (kapanış tarafında fitil yok) ayırır. Kapanış ucu daha önemlidir: uç noktasında kapanan bir mum, dönem bittiğinde baskının hâlâ sürdüğünü gösterir. Kısa tanım marubozu sözlük maddesinde.

Marubozu bir hareketi başlatabilir, devam ettirebilir ya da uzun bir serinin sonunda tükenişi işaret edebilir. Art arda üç marubozu, üç beyaz asker ya da üç kara karganın güçlü bir biçimidir.

Topaç

Topacın aralığının kabaca ortasında küçük bir gövdesi ve benzer uzunlukta üst ve alt fitilleri vardır. Dönem boyunca alıcılar da satıcılar da fiyatı açılıştan uzaklaştırdı ve hiçbiri zemini koruyamadı. Uzun bacaklı dojinin daha ılımlı bir akrabasıdır.

Güçlü bir trendin ardından topaç tereddüdün ilk işareti olabilir. Yatay bir bantta ise topaçlar, sakin işlem seyrinin olağan görüntüsüdür.

Uygulamalı örnek

GBP/USD M15'te 1.27000 ile 1.27150 arasında yatay seyrediyor. Ardından bir mum 1.27140'tan açılıyor, hiç 1.27138'in altına inmiyor ve en yüksek 1.27232 ile 1.27230'dan kapanıyor. Aralık: 9,4 pip. Gövde: 9 pip. Bu, bandın tepesini kıran bir yükseliş marubozusudur.

Sonraki mum 1.27230'dan açılıyor, 1.27270'e yükseliyor, 1.27190'a düşüyor ve 1.27240'tan kapanıyor. Aralık: 8 pip. Gövde: ortada duran 1 pip. Bir topaç.

Bu çifti nasıl okumalı: marubozu, alıcıların bandın tepesini kararlı biçimde geçtiğini gösterdi. Topaç, hemen ardından bir çekişme yaşandığını gösteriyor. Bu bir kırılımdan sonra normaldir ve tek başına bir uyarı değildir. Sonraki mumlar eski bant tepesi olan 1.27150'nin üstünde tutunursa kırılım sağlıklı görünür. Fiyat banda geri düşerse, marubozunun bir sahte kırılım olduğu ortaya çıkar. Mumlar mücadeleyi tarif eder; kazananı önceden ilan etmezler.

Kararı neden yine de bağlam verir

Uzun, gerilmiş bir hareketin sonundaki bir marubozu yeni bir başlangıç değil, son patlama olabilir.
Bir haber açıklamasındaki marubozu çoğu zaman tek bir hızlı yeniden fiyatlamayı yansıtır.
Bir bant içindeki topaç gürültüdür; aynı mum güçlü bir hareketin ardından önemli bir seviyede oluşursa ikinci bir bakışı hak eder.
Çok sakin grafiklerde bir "marubozu" iki piplik bir mum olabilir. Büyüklüğünü son mumlarla karşılaştırın; örneğin ATR kullanarak.

Kısa vadeler ve OTC

S5–M1 grafiklerinde beş saniyelik bir marubozu tek bir tik dalgası olabilir ve topaçlar her yerdedir. Kısa vadeler için bu şekiller, tam gövdeli bir mumun anlık bir patlamayı değil kalıcı bir baskıyı temsil ettiği M5 veya M15'te daha bilgilendiricidir.

Sky Trade'in OTC enstrümanlarında fiyatlar Sky Trade'in sunucusu tarafından üretilir ve hiçbir gerçek piyasayı takip etmez. Model bir sonraki hareketi öngörülemez kılar; dolayısıyla oradaki bir marubozu, rastgele serinin bir süre tek yöne gittiğini gösterir ve sonraki mum için hiçbir şey ima etmez.

Sky Trade terminalinde nasıl kullanılır

Mum grafik türünü kullanın; Heikin Ashi mumları ortalamadan oluşur ve klasik anlamda marubozu olmayan çok sayıda fitilsiz mum üretir. ATR eklemek, tam gövdeli bir mumun gerçekten büyük mü yoksa sakin bir grafikte yalnızca büyük mü göründüğünü değerlendirmenize yardımcı olur.

Bir mumdaki kararlılık bir sonrakinde kararlılık demek değildir. Getiri %100'ün altındayken, yalnızca yaklaşık yarı yarıya haklı çıkmak çok sayıda işlemde yine de para kaybettirir.

Temel terimler

Sık sorulan sorular

Marubozu mumu nedir?

Büyük gövdeli, fitili çok az olan ya da hiç olmayan bir mumdur; fiyatın bir uca yakın açılıp diğer uca yakın kapandığı anlamına gelir. O dönem boyunca bir tarafın güçlü kontrolünü gösterir.

Topaç mumu ne anlama gelir?

Kararsızlığı gösterir: fiyat dönem içinde iki yöne de hareket etti ama açıldığı yere yakın kapandı ve aralığın ortasında küçük bir gövde bıraktı.

Topaç ile doji arasındaki fark nedir?

İkisi de kararsızlığı gösterir. Topacın küçük ama görünür bir gövdesi vardır; dojinin ise açılış ve kapanış neredeyse eşit olduğu için neredeyse hiç gövdesi yoktur.

Yükseliş marubozusu bir alım sinyali mi?

Tek başına değil. Tek bir dönemdeki güçlü alımı gösterir; bu bir hareketi başlatabilir, devam ettirebilir ya da uzun bir yükselişin sonunda tükenişi işaret edebilir.

Heikin Ashi grafikleri neden bu kadar çok marubozu benzeri mum gösterir?

Heikin Ashi açılış ve kapanış için ortalama değerler kullanır, bu yüzden trend dönemlerinde sıklıkla fitillerinden biri olmayan mumlar görülür. Bunlar standart bir mum grafiğindeki marubozuyla aynı şey değildir.